Введение 6

Глава 1. Теоретические основы финансирования предпринимательской деятельности 9

1.1. Содержание, цели, функции управления финансами предприятия 9

1.2. Организация и задачи финансирования предпринимательской деятельности 18

1.3. Источники финансирования предпринимательской деятельности и проблемы их оптимального соотношения 28

Глава 2. Анализ источников финансирования предпринимательской деятельности ООО "Весна" 41

2.1. Краткая характеристика предприятия 41

2.2. Анализ собственных источников финансирования 42

2.3. Анализ заемных источников финансирования предприятия 52

2.4. Анализ коэффициентов рыночной активности предприятия 57

Глава 3. Перспективы оптимизации источников финансирования ООО "Весна" 64

3.1. Разработка антикризисных мероприятий предприятия 64

3.2. Рост собственного капитала как фактор улучшения финансовых позиций предприятия 69

Заключение 76

Список использованной литературы 79

Приложение 1 82

Приложение 2 3

Приложение 3 4

Данная работа посвящена рассмотрению вопросов, касающихся оптимизации источников финансирования предпринимательской деятельности. Актуальность рассмотрения данной темы обусловлена следующими положениями.

Капитал представляет собой одно из важнейших понятий финансового менеджмента предприятий. С позиции финансового менеджмента он выражает общую величину средств в денежной, материальной и нематериальных формах, имеющих денежную оценку, вложенных в активы предприятия. В результате вложения денежных ресурсов формируется основной и оборотный капитал.

Финансирование предпринимательских фирм - это совокупность форм и методов, принципов и условий финансового обеспечения простого и расширенного воспроизводства. Под финансированием понимается процесс образования денежных средств или в более широком плане процесс образования капитала фирмы во всех его формах. Понятие "финансирование" довольно тесно связано с понятием "инвестирование", если финансирование - это образование денежных средств, то инвестирование - это их использование. Оба понятия взаимосвязаны, однако первое предшествует второму. Фирме невозможно планировать какие-либо инвестиции, не имея источников финансирования. Вместе с тем образование финансовых средств фирмы происходит, как правило, с учетом плана их использования.

Источники финансирования предприятия делят на внутренние (собственный капитал) и внешние (заемный и привлеченный капитал). Внутреннее финансирование предполагает использование собственных средств и прежде всего - чистой прибыли и амортизационных отчислений. Различают активное и неактивное (скрытое) самофинансирование. В случае активного самофинансирования единственным источником покрытия потребностей предприятия служит прибыль, которой должно хватить для уплаты налогов в бюджетную систему, процентов за кредит (сверх учетной ставки ЦБ РФ), процентов и дивидендов по ценным бумагам эмитента, расширения основных фондов и нематериальных активов, пополнения оборотных средств, выполнения социальных программ.

Источниками скрытого финансирования выступают: чистый оборотный капитал (разница между оборотными активами и краткосрочными пассивами); оценочные резервы; доходы будущих периодов; остатки фондов потребления; просроченная задолженность поставщикам и др.

Уровень самофинансирования предприятия зависит не только от его внутренних возможностей, но и от внешней среды (налоговой, амортизационной, бюджетной таможенной и денежно-кредитной политики государства).

Внешнее финансирование предусматривает использование средств государства, финансово-кредитных организаций, нефинансовых компаний и граждан. Кроме того, оно предполагает использование денежных ресурсов учредителей предприятия. Такое привлечение необходимых финансовых ресурсов часто бывает наиболее предпочтительным, так как обеспечивает финансовую независимость предприятия и облегчает в дальнейшем условия получения банковских кредитов. Таким образом, внешнее финансирование означает, что капитал был предоставлен предпринимательской фирме из внешних источников. Основные формы внешнего финансирования - это эмиссия ценных бумаг, привлечение банковских кредитов, использование коммерческого кредита, продажа паев банкам или другим предпринимательским структурам, получение безвозмездной финансовой помощи и др.

Финансирование на основе заемного капитала не столь выгодно, поскольку кредитор предоставляет денежные средства на условиях возвратности и платности, т.е. не участвует своими деньгами в собственном капитале предприятия, а выступает в роли заимодавца.

Сравнение различных методов финансирования позволяет предприятию выбрать оптимальный вариант финансового обеспечения, текущей эксплуатационной деятельности и покрытия капитальных затрат.

Объектом исследования работы является ООО "ВЕСНА".

Предметом исследования является система финансирования предпринимательской деятельности ООО "ВЕСНА".

Целью дипломной работы является анализ источников финансирования предпринимательской деятельности ООО "Весна", а также выработка рекомендаций по его улучшению.

Для достижения поставленной цели в работе решены следующие задачи:

" рассмотрены теоретические основы финансирования предпринимательской деятельности;

" проведен анализ формирования собственных и заемных источников финансирования деятельности ООО "Весна", оценена заемная политика предприятия;

" проведен анализ использования основного и оборотного капитала;

" даны рекомендации по совершенствованию источников финансирования предпринимательской деятельности.

Исследование базируется на методологии финансово-экономического анализа, на системном подходе, на методах статистики, а также на экономико-математических методах.

Теоретической и методологической базой исследования является бухгалтерская отчетность ООО "Весна" за период 2007-2009 гг.

1. Конституция Российской Федерации (принята на всенародном голосовании 12 декабря 1993 г.)

2. Трудовой кодекс Российской Федерации от 30 декабря 2001 г. N 197-ФЗ (с изм. и доп. от 24, 25 июля 2002 г., 30 июня 2003 г., 27 апреля 2005г.)

3. Налоговый кодекс Российской Федерации - часть первая от 31 июля 1998 г. N 146-ФЗ и часть вторая от 5 августа 2000 г. N 117-ФЗ.

4. Гражданский кодекс Российской Федерации (части первая, вторая и третья) (с изм. и доп. от 20 февраля, 12 августа 1996 г., 24 октября 1997 г., 8 июля, 17 декабря 1999 г., 16 апреля, 15 мая, 26 ноября 2001 г., 21 марта, 14, 26 ноября 2002 г., 10 января, 26 марта, 11 ноября, 23 декабря 2003 г., 29.06, 29.07 2005 г.)

5. Федеральный закон РФ от 29.12.95 г. №222-ФЗ "Об упрощенной системе налогообложения, учета и отчетности для субъектов малого предпринимательства"

6. Федеральный закон РФ от 14.06.95 г. № 88 - ФЗ. "О государственной поддержке малого предпринимательства в РФ"

7. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М., 2009. - 485.

8. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2005. - 288.

9. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2007.

10. Бланк И. А., Управление активами и капиталом предприятия, Ника - Центр, Киев 2005.

11. Быкадаров В. Л., Алексеев П. Д., Финансово-экономическое со стояние предприятия, Практическое пособие, М. 2006.

12. Камышанов П.И. Практическое пособие по аудиту. М., 2008. -522.

13. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент. М.: Инфра - М, 2007. - 175.

14. Ковалева А.М. Финансы. М.: Финансы и статистика,2007. - 336.

15. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет, анализ хозяйственной деятельности и аудит. М.: "Перспектива", 2006.

16. Контроллинг как инструмент управления предприятием / Е.А. Ананьина, С.В.Данилочкин, Н.Г.Данилочкина и др. М.: Аудит, ЮНИТИ, 2001.

17. Костин А.Я. Управление финансовой устойчивостью // ЭКО, №11, 2003.

18. Котлер Ф. Основы маркетинга. М.: Прогресс, 2008.

19. Кричевский Н.А. Как улучшить финансовое состояние предприятия. //Бухгалтерский учет, 2009, № 12.

20. Любушин Н.П., Лещева В.Б. Анализ финансово - экономической деятельности предприятия. ЮНИТИ, М. - 2009. - 99.

21. Любшин Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пос. М.: Юнити Дана, 2009 - 145 с.

22. Макарьян Э.А., Герасименко Г. П.Финансовый анализ М.ПРИОР, 2009. - 333 с.

23. Негашев Е.В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка: Учеб.пос. М.: Высш.шк., 2009. - 510 с.

24. Нуреев Р.М. Самофинансирование предприятий в рыночной экономике. //Финансы, 2009, № 3. - 17-19.

25. Погостинская Н.Н., Погостинский Ю.А. Системный анализ финансовой отчетности. СПб.: Изд-во Михайлова В.А., 2009. - 420 с.

26. Подольский В.И. Анализ финансово - экономической деятельности предприятия. М., 2007. - 110.

27. Пучкова С.И. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. Учебное пособие. - "ФБК-ПРЕСС", 2009 г. - 153 с.

28. Родионова В. М., Федотова М. А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции М.: Перспектива, 2009г. - 432 с.

29. Рыбин В.И. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятий и объединений. М., 2005. - 391.

30. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. -Минск: ИП "Экоперспектива", 2009. - 462 с.

31. Стоянов Е.А., Стоянова Е.С. Экспертная диагностика и аудит финансово-хозяйственного положения предприятия. - М.: Перспектива, 2003.

32. Стоянова Е. С. Финансовый менеджмент: теория и практика. -М.: Перспектива, 2009.- 539с.

33. Сурков А.Б. Управление финансовыми результатами предприятия // Аудит и финансовый анализ, №4, 2003

34. Уткин О. Новые технологии системного анализа деятельности компаний // Экономист, 2009, №8.

35. Финансовый менеджмент: теория и практика / Под ред. Стояновой Е.С.- М.: Перспектива, 2002. - 249с.

36. Хелферет Э. Техника финансового анализа М.: ЮНИТИ, 2009г. -226 с.

37. Хрипач В.Я., Суша Г.З. и др. Экономика предприятия - Минск: Экономпресс, 2008. - 431 с.

38. Хрипунов О. Управление прибылью и финансовой устойчивостью // Экономист, №11, 2009. - 329 с.

39. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа - М.: Инфра-М, 2009. - 264 с.

40. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа - М.: ИНФРА- М, 2008. - 312 с.

41. Шим Дж., Сигел Дж. Методы управления стоимостью и анализа затрат. - М. : Филинъ, 2003. - 530 с.

Примечаний нет.