Введение …........………………………………………………………………….. 3

1. Характеристика профессиональных участников рынка ценных бумаг …… 5

2. Специфика брокерской и дилерской деятельности………………………….18

3. Заключение……………………………………………………………………..25

4. Список использованной литературы……...………………………………….26

В результате приватизации и развития институтов частной собственности в стране сформировался рынок ценных бумаг: появились новые формы собственности, различные виды фондовых ценностей (акции, облигации, векселя, производные инструменты и т.д.); определились основные участники фондового рынка (эмитенты, инвесторы, фондовые посредники);

- сформировались базовые элементы рыночной инфраструктуры (биржи, внебиржевые организаторы торговли, депозитарии, регистраторы, саморегулируемые организации участников фондового рынка и др.).

Общим итогом сложного и противоречивого процесса формирования постприватизационной структуры собственности в России стала прежде всего постепенная стабилизация (упорядочивание структуры) прав

собственности: от аморфной и дисперсной структуры к появлению явных

(формальных, основанных на праве собственности) или скрытых (неформальных, основанных на реальной власти в корпорации) полюсов корпоративного контроля.

Этот процесс был связан с изменениями в сфере рынка ценных бумаг, норм корпоративного права, законодательства в целом.

По сути, базовым конфликтом всех этих лет был и остается конфликт между старыми менеджерами, ожесточенно отстаивающими свои позиции, и потенциальными "захватчиками" контроля.

Это касается большинства российских предприятий, хотя и по разным причинам (финансовые потоки и прибыль, ведение счетов, экспортная ориентация, земельный участок и иная недвижимость, сегмент рынка или отраслевая специализация, представляющие интерес для зарубежной компании аналогичного профиля и др.).

В этой связи нужно отметить роль фондовых посредников, которые

принимали и принимают непосредственное участие в процессах консолидации акционерной собственности.

Цель данной работы - определить особенности деятельности фондовых посредников.

Задачи работы:

- определить особенности деятельности фондовых посредников;

- выявить специфику брокерской и дилерской деятельности.

Методы исследования:

- анализ учебной и справочной литературы;

- синтез полученной информации;

- создание выводов по выявленной проблеме.

1. Конституция Российской Федерации (принята на всенародном голосовании 12 декабря 1993 г.) // "Российская газета" от 25 декабря 1993 г.

2. Гражданский кодекс Российской Федерации (части первая, вторая и третья) (с изменениями от 26 января, 20 февраля, 12 августа 1996 г., 24 октября 1997 г., 8 июля, 17 декабря 1999 г., 16 апреля, 15 мая, 26 ноября 2001 г., 21 марта, 14, 26 ноября 2002 г., 10 января, 26 марта, 11 ноября, 23 декабря 2003 г., 29 июня, 29 июля 2004 г.) // "Российская газета" от 8 декабря 1994 г., "Российская газета" от 6, 7, 8 февраля 1996 г., "Российская газета" от 28 ноября 2001 г.

3. Федеральный закон от 10 декабря 2003 г. N 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле" (с изменениями от 29 июня 2004 г.) // "Российская газета" от 17 декабря 2003 г.

4. Закон РФ от 20 февраля 1992 г. N 2383-I "О товарных биржах и биржевой торговле" (с изменениями от 24 июня 1992 г., 30 апреля 1993 г., 19 июня 1995 г., 21 марта 2002 г., 29 июня 2004 г.). // "Российская газета" от 6 мая 1992 г.

5. Федеральный закон от 22 апреля 1996 г. N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" (с изменениями от 26 ноября 1998 г., 8 июля 1999 г., 7 августа 2001 г., 28 декабря 2002 г., 29 июня, 28 июля 2004 г.) // "Российская газета" от 25 апреля 1996 г.

6. Проект федерального закона "О срочном рынке" N 147313-3

7. Постановление Правительства РФ от 24 февраля 1994 г. N 152 "Об утверждении Положения о Комиссии по товарным биржам при Государственном комитете Российской Федерации по антимонопольной политике и поддержке новых экономических структур, Положения о порядке лицензирования деятельности товарных бирж на территории Российской Федерации, Положения о государственном комиссаре на товарной бирже" (с изменениями от 12 марта 1996 г., 3 октября 2002 г.) // "Российские вести", N 42, от 10 марта 1994 г.

8. Постановление Правительства РФ от 24 февраля 1994 г. N 152 "Об утверждении Положения о Комиссии по товарным биржам при Государственном комитете Российской Федерации по антимонопольной политике и поддержке новых экономических структур, Положения о порядке лицензирования деятельности товарных бирж на территории Российской Федерации, Положения о государственном комиссаре на товарной бирже" (с изменениями от 12 марта 1996 г., 3 октября 2002 г.) // "Российские вести", N 42, от 10 марта 1994 г.

8. Постановление Правительства РФ от 24 февраля 1994 г. N 152 "Об утверждении Положения о Комиссии по товарным биржам при Государственном комитете Российской Федерации по антимонопольной политике и поддержке новых экономических структур, Положения о порядке лицензирования деятельности товарных бирж на территории Российской Федерации, Положения о государственном комиссаре на товарной бирже" (с изменениями от 12 марта 1996 г., 3 октября 2002 г.) // "Российские вести", N 42, от 10 марта 1994 г.

9. Постановление Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 26 декабря 2003 г. N 03-54/пс "Об утверждении Положения о деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг" // "Российская газета" от 12 марта 2004 г.

10. Постановление ФКЦБ от 23 ноября 1998 г. N 50 Об утверждении положения о лицензировании различных видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг РФ // Вестник ФКЦБ России от 25 ноября 1998 г.

11. Постановление ФКЦБ от 14 августа 2002 г. N 32/пс Об утверждении положения о клиринговой деятельности на рынке ценных бумаг РФ. Российская газета. - N 186 от 2 октября 2002 г.

12. Постановление ФКЦБ от 17 апреля 2002 г. N 9/пс "Об отмене постановления ФКЦБ РФ от 14 августа 1998 г. N 33 "Об утверждении положения об условиях совершения срочных сделок на рынке ценных бумаг" // Вестник ФКЦБ России N 4 от 30 апреля 2002 г.

Научная литература:

1. Абраменкова И.Г. Заключение биржевых сделок с ценными бумагами. Биржевая оферта и биржевой акцепт // Законодательство. - М., 2002. - № 7.

2. Абраменкова И.Г.. - М., 2002. Биржевые сделки с ценными бумагами: Автореф. дис. ... канд. юрид. наук

3. Долинская В. Административно-правовое регулирование рынка ценных бумаг. Опыт США // Закон. - М.; Известия, 2002. - № 8.

6. Лукьяненко В.Е. Повышение роли договоров в реализации сельскохозяйственной продукции на товарных биржах // Законодательство и экономика. - М., 2002. - № 6.

7. Очерк основных понятий торгового права / Цитович П.П.. - М.; ЮрИнфоР, 2001.

8. Петросян Э. Понятие и классификация биржевых сделок // Право и экономика. - М.; Юрид. Дом "Юстицинформ", 2003. - № 8.

9. Петросян Э. Правовое положение субъектов биржевых деривативных сделок // Право и экономика. - М.; Юрид. Дом "Юстицинформ", 2004. - № 4.

10. Петросян Э. Правовое положение субъктов биржевых сделок. (Окончание) // Право и экономика. - М.; Юрид. Дом "Юстицинформ", 2004. - № 5.

11. Петросян Э.С. Правовое регулирование биржевых сделок (на примере фьючерсного контракта). - М., 2003.

12. Правовое регулирование обращения ценных бумаг в Российской Федерации: Учебное пособие / Пашков А.В.. - Самара; Изд-во "Универс-групп", 2003.

13. Правовое регулирование биржевых сделок (на примере фьючерсного контраста): Автореф. дис. ... канд. юрид. наук / Петросян Э.С.. - М., 2003.

14. Правовое регулирование рынка ценных бумаг: Учебное пособие / Тихомирова Ю.С., Килясханов И.Ш.. - М.; Закон и право, ЮНИТИ-ДАНА, 2004.

15. Приходин С.А. Понятие и статус валютных бирж в зарубежном законодательстве // Интеллектуальная собственность: правовые, экономические и социальные проблемы: Сборник трудов аспирантов РГИИС в трех частях. - М.; Изд-во РГИИС, 2003. - Часть 2.

16. Рынок ценных бумаг и биржевое дело / Под ред. Коршунова К.М., Дегтяревой О.И., Жукова Е.Ф. - М.: "ЮНИТИ-ДАНА", 2002.

17. Рынок ценных бумаг / Под ред. Галанова В.А., Басова А.И. - М.: "Финансы и статистика", 2000.

18. Сафонова Т.Ю. Биржевая торговля производными инструментами. - М., 2000.

19. Семилютина Н.Г. Торги иностранной валютой на валютных биржах // Закон. - М.; Известия, 2004. - № 5.

20. Уруков В.Н. Понятие, виды и правовое положение биржи // Вестник юридического института. - Чебоксары; Изд-во Чуваш. ун-та, 2003. Май 2003 года. - № 2.

22. Ценные бумаги / Под ред. Колесникова В.И., Торкановского В.С.М.: "Финансы и статистика",. 2003.

Учебная литература:

1. Гражданское право / Под ред. Сергеева А.П. и Толстого Ю.К. - М.: "Проспект", 2002.

2. Гражданское и торговое право капиталистических государств / Под ред. Васильева Е.А. - М.: "Международные отношения", 1983.

3. Гражданское и торговое право зарубежных стран: Учебное пособие / Безбах В.В., Герреро Перес Б.А., Ермакова Е.П. и др.. - М.; МЦФЭР, 2004.

4. Дегтярева О.И. Биржевое дело. - М., 2000.

5. Коммерческое право: Учебное пособие / Илюшина М.Н., Челышев М.Ю.. - Казань; Изд-во Центра инновац. технологий, 2001.

Примечаний нет.