|
Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг характеризуется прежде все-го возможностью и способностью профессиональных участников квалифицированно выпол-нять принятые на себя обязательства, которые связаны с брокерско - дилерской деятельно-стью, деятельностью по управлению ценными бумагами, выполнением клиринговых опера-ций, депозитарным обслуживанием, оказанием услуг реестродержателем и организатором торговли ценными бумагами
Основным назначением фондового рынка является аккумуляция временно свободных денежных средств и их использование на инвестиционные цели. Инструментом для этого яв-ляются ценные бумаги. Однако при этом инструменты фондового рынка - ценные бумаги являются в то же время препятствиями для реализации основной функции фондового рынка, поскольку их использование порождает линия длинную цепь превращений, включающую в себя связи деньги - бумаги, бумаги - деньги, бумаги - бумаги и т.п. При этом в цепочку взаимоотношений вовлекаются не только продавец и покупатель, но и:
o банки, обслуживающие продавца и покупателя при выполнении обязательств по сделке и обеспечивающие денежные расчеты между контрагентами сделок;
o депозитарии, обслуживающие контрагентов сделок и обеспечивающие перерегистрацию права собственности на ценные бумаги, выполняя с ценными бумагами операции, аналогич-ные тем, которые банки совершают с деньгами;
o реестродержатели, регистрирующие новых владельцев ценных бумаг, осуществляя веде-ние реестра акционеров и обеспечивая соблюдение их прав;
o брокеры и дилеры, выступающие сторонами сделки или поверенными ее участников;
o организаторы торговли (торговые площадки), создающие условия, необходимые для за-ключения сделок.
Лицензирование деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг и аттестация их специалистов представляет собой необходимое и обязательное условие осу-ществления операций с ценными бумагами. С этой целью выработаны и применяются пра-вила лицензирования. Все участники рынка ценных бумаг должны отвечать таким требова-ниям, как соответствие определенной организационно-правовой форме, размеру собствен-ного капитала и способу его расчета, уровню квалификации специалистов, предоставление регистрационной формы, и условиям совмещения различных видов профессиональной дея-тельности на рынке ценных бумаг.
Лицензия выдается Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг на основе приня-того решения по результатам рассмотрения поданого соискателем заявления и пакета доку-ментов и дает право работать на рынке ценных бумаг как профессиональному участнику.
Одними из важных требований при лицензировании юридических лиц как профес-сиональных участников рынка ценных бумаг являются квалификационные требования к ру-ководителям и специалистам. Они относятся к руководителям, контролерам и специалистам, в обязанности которых входит выполнение функций, непосредственно связанных с осущест-влением профессиональной деятельности на фондовом рынке. Установлено, что в штате ор-ганизации квалификационным требованиям должно удовлетворять должностное лицо, осу-ществляющее функции единоличного исполнительного органа, или не менее половины чле-нов коллегиального исполнительного органа. Кроме того, при совмещении нескольких видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг руководители высшего звена долж-ны иметь квалификационный аттестат по одному из видов профессиональной деятельности, осуществляемой организацией. При этом для данных специалистов организация-заявитель должна быть основным местом работы.
В настоящее время в штатное расписание организации - профессионального участ-ника рынка ценных бумаг введена должность контролера. Непосредственной его обязанно-стью является осуществление контролирующих функций за соответствием профессиональ-ной деятельности организации требованиям законодательства Российской Федерации о цен-ных бумагах.
Система квалификационных требований применяется для аттестации руководителей, контролеров и специалистов организаций, осуществляющих профессиональную деятель-ность на рынке ценных бумаг, руководителей и специалистов организаций, осуществляю-щих деятельность по управлению инвестиционными, паевыми инвестиционными и негосу-дарственными пенсионными фондами, а также руководителей и специалистов специализи-рованных депозитариев этих фондов.
Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг осуществляться успешно только при наличии полной и достоверной информации о сделках с ценными бумагами. Вы-полнение этом работы является целью организации учета на основе учетных регистров и внутренней отчетности профессиональных участников рынка ценных бумаг. Эта информа-ция обеспечивает также контроль над их деятельностью со стороны клиентов, саморегули-руемых организаций и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг.
В настоящее время выработаны единые требования к ведению внутреннего учета, со-ставлению и представлению отчетности клиентам и государственным органам управления. Важнейшими среди них являются организация и осуществление внутреннего учета отдельно от бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности профессионального участ-ника, который на основе первичных документов обязан постоянно вести такие регистры внутреннего учета, как регистры учета сделок, учета расчетов и учета ценных бумаг. В свою очередь, регистры учета ценных бумаг подразделяются на регистры лицевого учета и обо-ротов операций с ценными бумагами, учета операций клиентов и регистры сводных итогов.
Важным элементом повышения доверия к фондовому рынку является его прозрач-ность, предполагающая раскрытие информация участниками рынка. Под раскрытием ин-формации понимается обеспечение ее доступности всем заинтересованным в этом лицам не-зависимо от целей ее получения. Эмитент обязан осуществлять раскрытие информации в форме ежеквартального отчета и сообщения о существенных фактах, затрагивающих его фи-нансово-хозяйственную деятельность. Инвестор обязан осуществлять раскрытие информа-ции, если он вступил во владение 20% ценных бумаг эмитента и изменил в дальнейшем свою долю на 5%. Профессиональный участник рынка обязан осуществлять раскрытие информа-ции, если он произвел в течение одного квартала операции с ценными бумагами одного эми-тента, число которых составило не менее 100% от их общего числа, либо произвел разовую операцию с 15% от общего числа этих ценных бумаг.
Целью нашей контрольной работы является раскрытие темы: "Участники фондовых бирж".
Задачами нашей контрольной работы являются: 1) рассказать об участниках торговых операций на рынке ценных бумаг; 2) рассмотреть брокерскую и дилерскую деятельность; 3) проанализировать деятельность по управлению ценными бумагами.
Мы считаем, что тема контрольной работы является актуальной.
|
На уровень вверх
Купить